Nhận diện đỉnh và đáy bằng phân tích VPA bởi Anna Coulling

Anna Coulling cũng là một trong những nhà phân tích thực hành VSA. Tuy nhiên, Anna Coulling gọi đó là VPA (Volume Price Analysis). Nguyên tắc số 6 của Anna là tìm kiếm sự xác nhận (validation) hay dị thường (anomaly).

Ví dụ của sự xác nhận:

Trong ví dụ này, cây nến có spread rộng đi kemf với khối lượng cao hơn mức trung bình, đây là sự xác nhận cho hành động giá. Nó phù hợp với nguyên tắc thứ ba của Wyckoff Nỗ Lực so với Kết Quả. Nỗ lực lớn (khối lượng) mang tới kết quả tăng giá mạnh (giá)

Sự xác nhận thứ hai là một cây nến với spread hẹp đi kèm với khối lượng thấp hơn mức trung bình. Ở đây, khối lượng xác nhận sự phù hợp với hành động giá. Nỗ lực nhỏ đem đến một sự tăng giá nhỏ (kết quả).

Ví dụ về sự dị thường.

Ngược với sự xác nhận, giá tăng mạnh nhưng khối lượng thấp hay giá tăng với spread hẹp đi kèm khối lượng lớn là sự mâu thuẫn giữa nỗ lực và kết quả. Nó cho thấy sự sai lầm hoặc bẫy. Trong một xu hướng tăng, các nỗ lực của bên mua không làm cho giá tăng mạnh khi đi kèm với khối lượng lớn cho thấy các nhà đầu tư chuyên nghiệp đang bán ra và dấu hiệu tạo lập đỉnh.

Sự xác nhận ở nhiều cây nến

Tương tự như một cây nến, chúng ta quan sát sự xác nhận qua nhiều cây nến. Sự xác nhận xảy ra khi giá tăng với Spread tăng dần đi kèm với khối lượng lớn. Nó cho thấy một xu hướng tăng bền vững. Tương tự, nếu giá giảm với spread tăng dần đi kèm với khối lượng lớn cho thấy xu hướng giảm bền vững.

Sự dị thường ở nhiều cây nến xảy ra khi giá giảm với spread tăng dần nhưng khối lượng giảm dần. Nó cho thấy đà giảm bị yếu dần. Tương tự nếu giá tăng với spread tăng dần nhưng khối lượng giảm dần cho thấy xu hướng tăng bị suy yếu.

Dấu hiệu nhận diện đáy bằng VPA

Ở giai đoạn tích lũy tại đáy thị trường, chúng ta sẽ thường xuyên nhìn thấy các hammer đi kèm với khối lượng lớn. Một số người gọi đây là Pin Bar đi kèm với khối lượng lớn. Anna gọi đây là Buying Climax. Tuy nhiên, tôi lưu ý thuật ngữ này hơi ngược với VSA truyền thống (đảo ngược lại đúng hơn).

Tôi đã thấy điều này xảy ra ở VEA ở cuối giai đoạn tích lũy vào cuối năm 2018. Một cú giảm mạnh trong phiên sau đó đóng cửa ở gần đỉnh, đi kèm với khối lượng lớn. Theo sau là một phiên tăng giá mạnh mang lại cú shake out (rủ bỏ).

Ngược lại, mô hình nhận diện đỉnh khi chúng ta phát hiện thấy ở vùng phân phối có cách shooting star đi kèm với khối lượng lớn. Một số người gọi đây là Pin Bar với khối lượng lớn hay cái đuôi con chuột túi.

 

Xem thêm tại cuốn sách